地缘冲突对全球能源基础设施的冲击正在加剧，乌克兰对俄罗斯莫斯科炼油厂的重大无人机打击，正将本已紧绷的全球成品油市场推向新的危机边缘。
据央视新闻，当地时间9月20日，乌克兰武装部队总参谋部通报称，当天凌晨，乌军对俄罗斯莫斯科地区的莫斯科炼油厂实施打击。乌方称，炼油厂区域发生大规模火灾，AVT-6初级炼油装置、综合原油加工装置等遭到打击。乌军方称，莫斯科炼油厂是俄罗斯最大的炼油企业之一，年原油加工能力约1200万吨，生产车用汽油、柴油、航空燃料、重油等石油产品。乌方称，该炼油厂参与保障俄武装力量需求。
该事件迅速引发了市场对全球工业与运输关键燃料——柴油供应的深度担忧。随着东欧与中东两场战争同步限制全球关键产油区的出口能力，全球柴油期货和炼油利润率已飙升至历史高位，美国柴油零售价亦突破历史新纪录。
在供应骤降的背景下，作为当前全球关键“最后补给方”的美国正面临巨大的国内政治压力。华盛顿政界对于限制乃至禁止柴油出口的呼声渐高，分析警告称此举或将进一步颠覆全球能源供应链，引发更广泛的经济震荡。
创纪录空袭重创俄能源重镇
据央视新闻等媒体报道，9月20日的袭击是俄罗斯首都遭遇的“最大规模袭击”。莫斯科市市长索比亚宁表示，自19日以来共击落1600多架无人机，其中450架是在逼近莫斯科时被击落的。在此次袭击中，莫斯科炼油厂遭到严重破坏。
另据环球网综合媒体报道，乌克兰总统泽连斯基20日晚些时候在社交平台X发帖，就相关袭击行动表态。泽连斯基在帖文中表示，乌克兰昨晚对莫斯科地区的远程打击“产生了非常重大的影响”。他称，俄罗斯一个重要的石油工业设施和后勤设施被击中。
据报道，该炼油厂由俄罗斯天然气工业股份公司（Gazprom Neft）所有，距离克里姆林宫仅约16英里，原油日加工能力约为24.5万桶（年加工能力约1200万吨）。乌克兰武装部队总参谋部通报称，该厂的AVT-6初级炼油装置及综合原油加工装置等遭到打击。该设施主要生产车用汽油、柴油和航空燃料，不仅供应莫斯科周边大都市区，也直接参与保障俄罗斯武装力量的需求。
作为回应，俄罗斯同样对乌克兰多地发起了新一轮空袭。据乌克兰国家紧急情况局和空军消息，俄军发射了138架无人机，袭击了基辅州、文尼察州和敖德萨州等地的工业与铁路设施，基辅州的袭击目前已造成4人死亡。
全球柴油市场告急，价格创历史新高
莫斯科遇袭正值全球柴油供应极度脆弱之际。彭博社数据显示，随着海湾地区和俄罗斯的供应严重受扰，上周全球柴油期货和炼油利润率均攀升至历史新高。衡量燃料与原油价格差异的美国取暖油裂解价差飙升至每桶117美元，创下彭博自2009年有该项数据记录以来的最高水平。
华尔街见闻此前提及，美国柴油零售价上周首次突破每加仑6美元，并于本周五进一步攀升至6.45美元，创下历史新高。在全球范围内，巴西农村、利比亚及部分非洲国家已经出现了加油站燃料短缺的现象，全球工业、运输与农业赖以运转的关键燃料正面临严峻考验。
彭博高级大宗商品策略师 Mike McGlone 警告称，当前的柴油价格冲击，与2008年能源危机期间汽油价格的暴涨走势如出一辙。与此同时，有报道称俄罗斯正在考虑延长其柴油出口禁令，这令本已紧张的供应雪上加霜。
地缘冲突颠覆十年炼油格局
全球炼油体系当前的困境，源于过去十年产能扩张格局与当前地缘冲突的剧烈碰撞。过去十年间，中东和俄罗斯斥巨资扩张炼油能力。科威特、阿联酋、伊拉克和沙特阿拉伯新建或扩建了大型炼厂，使中东地区在2017年至2025年间柴油出口量翻番，超越北美成为全球最大的柴油出口地。
然而，据国际能源署（IEA）分析，两场战争令这一供应格局骤然逆转。今年2月以来，霍尔木兹海峡通行受阻迫使科威特、阿联酋和伊拉克大幅削减出口；同时，胡塞武装的袭击压缩了沙特通过红海的出口能力。IEA高级油市分析师 David Martin 表示：“我们正在见证可能是有史以来最为紧张的柴油市场格局。”
此外，西方国家在危机时刻难以弥补这一缺口。咨询公司Wood Mackenzie炼油业务高级副总裁 Alan Gelder 指出，中东国家的大规模投资长期压低了西方炼油商的利润空间，导致西方大型石油公司近三十年未新建炼厂，自2015年以来欧美已有逾十家炼厂关闭。目前西方炼厂虽已满负荷运转并向柴油倾斜，但仍无法有效填补供应缺口。
美国出口禁令之争加剧市场不确定性
面对飙升的国内油价，美国内部关于出口禁令的争论正在急剧升温。众议员 Tim Burchett 本周提出柴油出口禁令法案，参议院多数党领袖 John Thune 亦表示对该提议持开放态度。特朗普则将油价上涨归咎于俄乌战争，而非中东局势。但IEA数据显示，波斯湾受阻的柴油量约为俄罗斯缺口的三倍。
分析人士及多家智库强烈警告，美国的出口禁令不仅无法解决国内问题，反而会祸及全球。美国石油协会早在2022年致时任能源部长 Jennifer Granholm 的信中就指出，限制出口将推高国内油价。
战略与国际研究中心（CSIS）、达拉斯联储和哥伦比亚大学的研究均表明，美国炼油产能高度集中于墨西哥湾沿岸，其基础设施完全面向出口市场设计。国内输油管道目前已接近满负荷，且全球油轮运力紧张。CSIS在报告中强调，若实施禁令，墨西哥湾沿岸炼油商必然会因无利可图而大幅削减炼油活动。这将导致美国国内汽油和柴油供应量不增反降，从而部分甚至完全抵消初期的库存积累，最终对禁令本欲压制的国内油价形成上行压力，并不可避免地引爆全球其他地区价格的进一步暴涨。